تفاوت بهره باز در مقابل حجم معاملات

نکات کلیدی

• سود باز به تعداد کل قراردادهای معوقی که تسویه نشده اند اشاره دارد، در حالی که حجم معاملات تعداد کل قراردادهای معامله شده در یک بازه زمانی خاص را اندازه گیری می کند.
• افزایش بهره باز معمولاً نشانه ورود سرمایه تازه است که نشان دهنده روندهای قوی تر بازار است، در حالی که حجم معاملات بالا نشان دهنده مشارکت فعال و نقدینگی است.
• تجزیه و تحلیل سود باز و حجم معاملات با هم می تواند سناریوهای مختلف بازار را آشکار کند، مانند سود باز بالا با حجم کم که نشان دهنده بلاتکلیفی است، یا حجم بالا با کاهش سود باز که نشان دهنده فرسودگی روند است.
• در حالی که سود باز و حجم معاملات معیارهای ارزشمندی هستند، اما محدودیت‌هایی دارند، از جمله شاخص‌های عقب مانده و در معرض نویز بازار. استفاده از آنها در کنار شاخص های فنی و اقدام قیمت، بینش بهتری را ارائه می دهد.

علاقه باز و حجم معاملات دو معیاری هستند که اغلب هنگام کاوش در بازار ارزهای دیجیتال با آنها روبرو می شوید. هر دو معیار دیدگاه های متفاوتی را در مورد بازارهای ارزهای دیجیتال در یک دوره زمانی خاص ارائه می دهند. توانایی تجزیه و تحلیل و تفسیر آنها شما را قادر می سازد تا تصمیمات معاملاتی را هوشمندانه تر بگیرید.

این مقاله توضیح می‌دهد که معیارهایی مانند سود باز و حجم معاملات برای معامله‌گران رمزارز چه معنایی دارند ، تفاوت آنها چگونه است، محدودیت‌های این معیارها و نحوه رمزگشایی جمعی بازده بازار با استفاده از سود باز و حجم معاملات.

علاقه باز چیست؟

علاقه باز اصطلاحی است که اغلب هنگام بحث در مورد معاملات آتی یا مشتقات در کریپتو می شنوید . اما به راستی علاقه باز چیست؟ به بیان ساده، بهره باز عبارت است از تعداد کل قراردادهای اختیار معامله معوقی که در یک زمان معین برگزار شده و هنوز اجرا، منقضی یا بسته نشده اند.

محاسبه سود باز یک فرآیند ساده است. هر بار که خریدار و فروشنده قرارداد جدیدی را تنظیم می کنند، بهره باز یک افزایش می یابد. سود باز زمانی کاهش می یابد که آن قرارداد توسط هر دو طرف بسته یا تسویه شود. با افزایش تعداد قراردادهای باز، بهره باز نیز افزایش می یابد.

شما می توانید موقعیت های خود را یا با گرفتن موقعیت مخالف یا اعمال گزینه خود ببندید. علاقه باز زمانی افزایش می یابد که قراردادهای جدید باز شود، نسبت به بسته شدن در یک روز معین.

به عنوان مثال، یک گزینه فراخوانی ABC را در نظر بگیرید که در ابتدا هیچ علاقه باز ندارد:

علاقه باز اطلاعاتی در مورد حال و هوای بازار در اختیار شما قرار می دهد. به عنوان مثال، افزایش بهره باز نشانه روندهای قوی تر است زیرا نشان دهنده ورود سرمایه جدید به بازار است. در مقابل، کاهش در بهره باز ممکن است نشان دهنده روند رو به وخامت باشد اگر به معنای بسته شدن موقعیت ها باشد.

آیا می دانستی؟ در طول دوره صعودی بیت کوین در سال 2021، علاقه آزاد به معاملات آتی بیت کوین از 27 میلیارد دلار در صرافی های بزرگی مانند Binance و CME فراتر رفت که نشان دهنده مشارکت گسترده معامله گران است.

آنچه که علاقه باز به معامله گران رمزارز نشان می دهد

به عنوان یک معامله گر کریپتو، می توانید به روش های مختلفی از علاقه باز استفاده کنید:

• سطوح حمایت و مقاومت بالقوه را شناسایی کنید: تجزیه و تحلیل بهره باز به شناسایی سطوح حمایت و مقاومت بالقوه برای قراردادهای گزینه کمک می کند. بهره باز بالا در قیمت‌های اعتصاب خاص، تعهد قوی معامله‌گر را نشان می‌دهد که می‌تواند از حرکت قیمت در هر جهت جلوگیری کند.
• ایجاد استراتژی‌های پوشش ریسک: شما از داده‌های بهره باز برای ایجاد استراتژی‌های پوشش ریسک استفاده می‌کنید که خطر تغییرات نامطلوب قیمت در پرتفوی شما را کاهش می‌دهد.
• فرصت های نقطه ای: علاقه باز به شناسایی فرصت های سودآور کمک می کند. قراردادهای با سود باز و حجم بالا به دلیل نقدینگی مرتبط و تأثیر بالقوه قیمت، معامله گران بیشتری را جذب می کند.

حجم معاملات چیست؟

حجم معاملات، تعداد کل قراردادها یا سهام معامله شده در یک بازه زمانی خاص، معمولاً یک روز معاملاتی را اندازه گیری می کند. نشان دهنده سطح فعالیت و نقدینگی در بازار است.

در بازار سهام، حجم معاملات نشان دهنده فراوانی مبادلات سهام است. برای بازارهای اختیار کریپتو، مقدار قراردادهای اختیار خرید یا فروخته شده در طول یک روز را اندازه گیری می کند، صرف نظر از اینکه آنها در حال باز کردن یا بستن تراکنش هستند.

در اینجا یک مثال برای توضیح حجم معاملات آورده شده است.

حجم معاملات چه چیزی را برای معامله گران کریپتو نشان می دهد

می توانید از حجم معاملات برای دریافت اطلاعاتی در مورد قراردادهای اختیار معامله استفاده کنید:

• اندازه گیری نوسان: افزایش شدید حجم معاملات روزانه اغلب نشان دهنده افزایش نوسانات بازار است. این امر به‌ویژه زمانی مشهود است که اخبار یا رویدادهای مهم فعالیت‌های خرید یا فروش را در قراردادهای اختیار معامله آغاز کنند.
• مقایسه تاریخی: تجزیه و تحلیل حجم تجارت فعلی در برابر سطوح گذشته بینش هایی را در مورد بازار کریپتو ارائه می دهد. این به ارزیابی اینکه آیا حجم فعلی در مقایسه با میانگین های تاریخی به طور غیرمعمول زیاد یا کم است، کمک می کند .
• فعالیت نهادی: حجم معاملات قابل توجه اغلب نشان دهنده دخالت سرمایه گذاران نهادی است. این سرمایه گذاران تمایل دارند از استراتژی ها و نظرات معامله گران حرفه ای در مورد جهت قیمت آتی دارایی پایه پیروی کنند.
• تأیید حرکات قیمت: هنگامی که با تجزیه و تحلیل قیمت و سایر شاخص های فنی ترکیب می شود، تجزیه و تحلیل حجم به یافتن روندها و الگوهای نمودار کمک می کند . به عنوان مثال، افزایش قیمت ها همراه با افزایش حجم نشان دهنده سیگنال صعودی است، در حالی که افزایش قیمت با کاهش حجم ممکن است باعث ایجاد شک و تردید در مورد قدرت روند شود.

آیا می دانستید؟ علاقه آزاد به معاملات آتی اتریوم در زمان ارتقاء اتریوم 2.0 به 8 میلیارد دلار افزایش یافت که نشان دهنده افزایش پیش بینی ها در بازار مشتقات است.

بهره باز در مقابل حجم معاملات

در بازارهای ارزهای دیجیتال، سود باز و حجم معاملات دو معیار مهم هستند که دیدگاه‌های مفیدی را در مورد رفتار بازار ارائه می‌کنند. بهره باز نشان دهنده تعداد قراردادهای متعهد به موقعیت های باز در بازارهای مشتقه است. افزایش بهره باز معمولاً نشان دهنده ورود سرمایه تازه به بازار است.

از سوی دیگر، حجم معاملات، تمام معاملات انجام شده در یک بازه زمانی معین را محاسبه می کند. حجم معاملات بالا معمولاً به این معنی است که بازار فعال تر و نقدشونده تر است، که ممکن است با خرید و فروش دارایی های بیشتر مردم، باعث نوسان قیمت شود.

بهره باز در مقابل حجم معاملات: سناریوهای مختلف

با تجزیه و تحلیل سود باز و حجم معاملات با هم، می توانید قدرت بازار را شناسایی کنید، ادامه روند یا معکوس ها را پیش بینی کنید و تصمیمات معاملاتی آگاهانه تری بگیرید:

بهره باز بالا با حجم معاملات کم

سناریویی با سود باز بالا با حجم معاملات کم رخ خواهد داد اگر تعداد زیادی از معاملات آتی یا اختیار معامله در طول زمان باز باقی بماند، اما تعداد معاملات هر روز کم باشد. به عنوان مثال، اگر یک قرارداد آتی کریپتو دارای 5000 موقعیت باز باشد اما تنها 80 معامله در هر روز انجام شود، نشان دهنده علاقه باز بالا اما حجم معاملات کم است.

زمانی که معامله‌گران موقعیت خود را حفظ می‌کنند و یک حرکت عمده بازار را پیش‌بینی می‌کنند و معاملات جدید کمتری آغاز می‌شود، می‌تواند نشان‌دهنده بلاتکلیفی در مورد رویدادهای آینده باشد. این وضعیت ممکن است منجر به پیشرفت بالقوه قیمت شود.

حجم معاملات بالا با کاهش بهره باز

کاهش سود باز با حجم معاملات بالا اغلب می تواند هنگام بسته شدن موقعیت های آتی یا اختیار اتفاق بیفتد.

فرض کنید یک ارز دیجیتال، مانندETH3,379.06 دلاردارای قراردادهای آتی با فعالیت معاملاتی قابل توجه است، حدود 40000 معامله در روز انجام می شود، اما سود باز از 18000 به 15000 قرارداد کاهش می یابد. این نشان می دهد که بسیاری از معامله گران به جای باز کردن موقعیت های جدید، در حال بستن موقعیت های خود هستند. این سناریو احتمالاً نشان دهنده پایان یک روند یا کسب سود پس از یک حرکت بزرگ قیمت است.

بهره باز بالا و حجم معاملات بالا

علاقه باز و حجم معاملات بالا در کریپتو اغلب در دوره‌هایی از فعالیت شدید بازار، مانند رویدادهای خبری مهم یا تغییرات قیمت قابل توجه رخ می‌دهد. به عنوان مثال، در طول دوره صعودی 2021بیت کوین97069 دلارهم سود باز و هم حجم معاملات برای قراردادهای آتی بیت کوین افزایش یافت.

اگر 80000 موقعیت باز وجود داشته باشد و 70000 قرارداد در همان روز معامله شود، نشان دهنده مشارکت قوی در بازار است. این نشان می دهد که بسیاری از معامله گران در حال حفظ موقعیت های موجود هستند و فعالانه وارد معاملات جدید می شوند که نشان دهنده یک حرکت صعودی است.

بهره باز کم و حجم معاملات کم

زمانی که هم سود باز و هم حجم معاملات در بازار کریپتو کم است، نشان دهنده عدم مشارکت و علاقه است. این اغلب نشان‌دهنده دوره تثبیت یا بلاتکلیفی است که قیمت‌ها به سمتی حرکت می‌کنند.

سود باز و حجم معاملات پایین نشان دهنده نوسانات پایین در قیمت ارزهای دیجیتال و بی‌تفاوتی بازار از سوی معامله‌گران است. با این حال، هر گونه اطلاعات یا رویداد جدید ممکن است باعث یک حرکت عمده قیمت شود.

شما باید سود باز و حجم معاملات را در ارتباط با عمل قیمت تجزیه و تحلیل کنید. ترکیبی از افزایش قیمت ها با افزایش بهره باز و حجم، سیگنال صعودی و حرکت قوی بازار می دهد. کاهش قیمت ها همراه با کاهش بهره باز و معاملات نشان دهنده یک سیگنال نزولی است.

آیا می دانستید؟ معامله گران کریپتو از سود باز و حجم معاملات برای شناسایی روندهای صعودی یا نزولی استفاده می کنند. افزایش قیمت ها با افزایش سود و حجم باز اغلب نشان دهنده حرکت صعودی قوی است.

محدودیت های استفاده از بهره باز و حجم معاملات

هنگام استفاده از سود باز و حجم معاملات برای تجزیه و تحلیل بازارهای کریپتو، باید از برخی چالش ها و محدودیت ها آگاه باشید. در حالی که این معیارها بینش مفیدی را ارائه می دهند، اما شاخص های بی خطا نیستند.

• همیشه واضح نیست: گاهی اوقات، سود باز و حجم معاملات بالا ممکن است این تصور را ایجاد کند که تغییر قیمت قابل توجهی در شرف رخ دادن است، اما هیچ اتفاقی از این دست نمی‌افتد. بازارها می توانند غیرقابل پیش بینی باشند و معامله گران ممکن است به دلایل مختلف به جای روند، موقعیت خود را حفظ کنند.
• اندیکاتورهای عقب مانده: حجم معاملات و سود باز شاخص های عقب مانده هستند، به این معنی که آنها به جای رویدادهای آینده، رویدادهای گذشته را نشان می دهند. ممکن است با مشاهده تغییر در این اندازه‌گیری‌ها، بازار حرکت کرده باشد.
• بدون پیش بینی جهت: حجم معاملات و سود باز میزان فعالیت در حال حاضر را نشان می دهد، اما نشان نمی دهد که آیا بازار بالاتر یا پایین تر خواهد رفت. برای تعیین اینکه آیا بازار حرکت صعودی یا نزولی دارد، باید از ابزارهای اضافی مانند اقدام قیمت یا شاخص های فنی استفاده کنید.
• داده های خاص بورس: حجم معاملات و سود باز ممکن است در صرافی های مختلف بسیار متفاوت باشد. از آنجایی که کریپتو غیرمتمرکز است، ارقامی که شما به آنها نگاه می کنید ممکن است برخلاف امور مالی سنتی، به طور دقیق کل بازار را منعکس نکنند.
• سر و صدای بازار: در فضای ارزهای دیجیتال، افزایش ناگهانی حجم یا علاقه باز ممکن است ناشی از سر و صدا باشد، مانند بستن یک موقعیت توسط یک نهنگ (سرمایه گذار بزرگ) یا انجام یک معامله قابل توجه. شما در انتخاب نشانه ها از چنین سیگنال های اشتباهی اشتباه خواهید کرد.

سود باز و حجم تجارت مفید هستند، اما همیشه باید در ارتباط با شاخص های فنی و اقدام قیمت برای نتیجه گیری قاطع تر استفاده شوند.

رمزگشایی الگوهای بازار: سود باز و حجم معاملات

ترکیب سود باز و حجم تجارت با شاخص های فنی و الگوهای قیمت تصویر جامع تری از الگوهای بازار ارائه می دهد. شما درک بهتری از احساسات رایج بازار دارید که به شما در برنامه ریزی معاملاتتان کمک می کند.

شما می توانید تاکتیک های معاملاتی خود را با شناسایی فرصت ها و دوری از دام های احتمالی بهبود بخشید. درک اینکه چگونه این شاخص ها با هم کار می کنند ممکن است به تصمیم گیری شما در هنگام معامله کمک کند.

صرافی هایی مانند Binance داشبورد داده های خود را دارند که می توانید این معیارها را ردیابی کنید. برای به دست آوردن بینش گسترده تر از بازار، می توانید از پلتفرم هایی مانند TradingView استفاده کنید که نه تنها نمودارهای قابل تنظیم را در اختیار شما قرار می دهد، بلکه به شما امکان می دهد برای مشاهده دقیق تر، شاخص های حجم را همپوشانی کنید.